Cursul se adresează profesioniștilor cu responsabilități în guvernanța și conformitatea entităților supravegheate de ASF, în special:
- societăților de asigurare și de reasigurare;
- distribuitorilor și intermediarilor de produse de asigurare cu componentă investițională;
- societăților de administrare a investițiilor;
- entităților din sistemul pensiilor private, în măsura conexiunii cu produsele de tip asigurare.
Funcțiile vizate includ:
- Manageri, Administratori și membri ai Consiliilor de administrație/supraveghere;
- Responsabili de conformitate, actuariat și management al riscului;
- Analiști ESG, analiști de portofoliu și analiști financiari;
- Responsabili de distribuție și rețea de intermediari;
- Auditori și consultanți ai entităților din sectorul asigurărilor
La finalul programului, participanții vor fi capabili să:
- Distingă și articuleze cele trei obligații ale unui asigurător: de a raporta, de a fi transparent și de a se alinia, și legăturile dintre ele;
- Aplice cerințele CSRD de raportare a durabilității la specificul unui asigurător (riscuri de subscriere, expunere climatică a portofoliului de active)
- Utilizeze indicatorii PAI și clasificarea SFDR pentru produsele cu componentă investițională (IBIP, produse cu opțiuni multiple);
- Calculeze și interpreteze indicatorii de aliniere la Taxonomie specifici activității de asigurare;
- Anticipeze impactul reformei Omnibus și al SFDR II asupra proceselor interne și asupra Normelor ASF nr. 4/2024, 14/2024 și 17/2024;
- Exercite raționamentul profesionist necesar pregătirii entității pentru revizuirea normelor naționale, așteptată până în martie 2027.
Modul 1 (2h) — Obligațiile de transparență și raportare privind durabilitatea în sectorul asigurărilor
-
Exigențele de transparență în materie de durabilitate: origine, evoluție, perspective
-
Arhitectura reglementărilor europene de transparență și raportare privind durabilitatea
-
Cele două fronturi ale unui asigurător (investiții și subscriere) și modul în care fiecare reglementare le acoperă;
-
Poziționarea specifică a sectorului: entități de asigurare, entități de reasigurare, produse IBIP, Regulamentul PRIIP;
-
Exercițiu practic: grila de lectură a reglementărilor europene în sectorul asigurărilor: reglementare, tip de entitate, activitate (investiții/subscriere)
Modul 2 (2h) — Obligația de raportare (CSRD) în sectorul asigurărilor
-
Entități vizate, termene, responsabilități în perimetrul restrâns post-Omnibus;
-
Standardele ESRS aplicabile și principiul dublei materialități;
-
Aplicarea dublei materialități pe frontul investițiilor (expunere climatică a activelor) și pe frontul subscrierii (politici de risc, inclusiv eventuale excluderi sectoriale).
-
Studiu de caz: evaluarea materialității pentru un portofoliu de asigurări generale, pe cele două fronturi
Modul 3 (2h) — Obligația de transparență conform SFDR
-
Obiectivele și domeniul exact de aplicare al SFDR;
-
Declarația PAI și indicatorii cheie aplicabili produselor cu componentă investițională;
-
Conectivitatea dintre raportul de durabilitate și declarația PAI.
-
Exercițiu practic: clasificarea unui produs unit-linked conform grilei SFDR și identificarea produselor din afara domeniului
Modul 4 (2h) — Obligația de aliniere (Taxonomie) în activitatea de asigurare și reasigurare
-
Taxonomia și domeniul de aplicare în sectorul asigurărilor;
-
Diferența dintre eligibilitate și aliniere;
-
KPI specifici sectorului de asigurare și reasigurare;
-
Exercițiu practic: calculul indicatorilor de aliniere pentru un portofoliu mixt
Modul 5 (2h) — Simplificarea prin reforma Omnibus și SFDR II
-
Praguri de raportare CSRD revizuite și standarde ESRS simplificate;
-
Noile categorii SFDR II — Sustainable, Transition, ESG Basics — și tratamentul obligațiunilor suverane;
-
Calendarul de transpunere (martie 2027) și impactul asupra reglementărilor naționale.
-
Dezbatere: ce se simplifică real pentru un asigurător și ce rămâne neschimbat
Modul 6 (2h) — Sinteză aplicată și pregătire instituțional
-
Grilă de lectură: ce dispare, ce se simplifică, ce rămâne obligatoriu pentru un asigurător;
-
Guvernanță și adaptarea proceselor interne de raportare;
-
Studiu de caz integrat și concluzii
Investiția necesară pentru acest curs include: materiale de curs, pauze de cafea şi certificat de participare.
O entitate din sectorul asigurărilor, societate de asigurare sau reasigurare, în special atunci când distribuie produse de investiții bazate pe asigurări (IBIP), este supusă simultan la trei obligații distincte, dar strâns interconectate: obligația de a raporta informații de durabilitate (Directiva CSRD), obligația de a fi transparentă cu privire la riscurile de durabilitate și la principalele impacturi negative (Regulamentul SFDR) și obligația de a-și alinia activitățile economice la criteriile de mediu (Regulamentul Taxonomie). Aceste trei texte formează un lanț de informații conectate: ceea ce se identifică prin dubla materialitate în raportul CSRD alimentează indicatorii PAI din declarația SFDR, care la rândul lor se sprijină pe indicatorii de aliniere din Taxonomie.
Reforma Omnibus (Directiva (UE) 2026/470) și propunerea de revizuire a SFDR (SFDR II, COM(2025) 841 final din 20 noiembrie 2025) urmăresc simplificarea acestor obligații, nu eliminarea lor. Perimetrul de raportare se restrânge, standardele ESRS se simplifică, iar clasificarea produselor SFDR este regândită; în același timp, obligațiile de fond ale actorilor financiari rămași în perimetru, printre care societățile de asigurare, se mențin și devin, prin efectul reclasificărilor, chiar mai tehnice.
Acest curs de 12 ore oferă o viziune integrată și specifică sectorului asigurărilor asupra celor trei obligații și asupra modului în care acestea sunt regândite prin reforma de simplificare, cu aplicații practice adaptate produselor și proceselor unui asigurător.
Cursul abordează activitatea unui asigurător pe două fronturi distincte: cel al investițiilor și cel al subscrierii, deoarece cele trei reglementări nu le acoperă simetric. CSRD vizează raportarea ambelor; SFDR rămâne limitat exclusiv la frontul investițional, iar Taxonomia propune indicatori distincți pentru fiecare front.
Programul se va desfășura la sala de curs din Str. Popa Petre, Nr. 24, sector 2, București în data de:
- 05 noiembrie 2026, 6 ore, în intervalul orar 09:00 - 15:00
- 06 noiembrie 2026, 6 ore, în intervalul orar 09:00 - 15:00
Maria NICULESCU - profesor universitar, conducător de doctorat în specialitatea „contabilitate” în România, profesor asociat sau invitat la diverse universități francofone, printre care Conservatorul Național de Arte și Meserii (Cnam) Paris, Universitatea din Liège (HEC), Universitatea din Orléans, IAE/Universitatea din Nantes, Universitatea Lyon 2 Lumière. Practician cu o bogată experienţă naţională şi internaţională în domeniul managementului şi dezvoltării. Co-inițiator și director adjunct al Catedrei UNESCO "Strategia pentru dezvoltarea țărilor în tranziție" (1996-2002) şi Director (1994-2002) al Institutului Național de Dezvoltare Economică (INDE) în cadrul ASE Bucureşti şi Cnam Paris. Director al Direcției de cooperare economică şi dezvoltare durabilă a Organizației Internaționale a Francofoniei (OIF) Paris și Reprezentant Permanent al OIF pe lângă Uniunea Europeană la Bruxelles (2002-2010). Director şi profesor universitar la Școala Superioară a Francofoniei pentru Administrație ş Management de la Sofia (2013-2019). Autor și co-autor de cărți şi manuale în limba română și franceză în economie, analiză şi diagnostic financiar, analiză strategică şi strategie de întreprindere, epistemologia cercetării, economie socială etc, a numeroase articole și studii științifice în strategie, analiză financiară, informaţii nefinanciare, teorii financiare etc, membru în comitete editoriale ale unor reviste internaţionale. Iniţiator al unor programe naţionale şi internaţionale de cooperare universitară şi de cooperare economică, s-a orientat în ultimii ani spre finanţele durabile, economia socială şi dezvoltarea durabilă conducând lucrări de cercetare sau activând ca expert în proiecte europene şi /sau fracofone.
